(一) 業務內容
業務範圍
公司目前之商品(服務)及其營業比重
本集團專注於汽車車身鈑金模具之設計與製造，占本集團營收超過 90%以上，其中包括模具本體，以及配套專供檢測鈑金零件之檢查裝置(檢具)，另其他收入僅占營收不及 10%，主係銷售廢鐵料、廢材料等下腳料收入等。
計劃開發之新商品(服務)項目
本集團將致力於研究開發適用於汽車車體新材料-鋁合金材質之模具，隨著新能源汽車推出，汽車減重為未來發展趨勢，惟又需符合安全性，因此不同材質之車身研究係大型車廠研究方向，因鋁相對應鐵之重量較輕，目前有許多車廠已開始運用鋁合金材質，本集團將結合過往開發經驗，與車廠合作開發適用於鋁合金材質之模具，在技術水準提升基礎上，使適用於鋁合金材質之模具開發能力提升一個臺階。
產業概況
產業現況與發展
汽車模具產業之消長係依附在汽車產業發展前景，中國近年來受到中美貿易戰與經濟減緩的影響，再加上國際車商跨入電動車領域發展，導致傳統燃油車銷售推出與販售出現青黃不接的態勢，故全球汽車銷量自 2017 年攀登頂峰後，2018 年全球汽車銷量下降 0.01%，是 2010 年以來首次出現年度負增長；2019 年全球汽車銷量為 8,901 萬輛，同比再次下降 3.93%；2020 年受到 COVID-19 疫情影響，全球汽車市場持續低迷，汽車銷量總計 7,705 萬輛，下滑幅度擴大至 13.44%；而依據 Marklines全球汽車產業平台資料顯示，2021 年全球車市雖仍籠罩在 COVID–19 陰影下，該疫情造成全球面臨晶片短缺及汽車零組件供應鏈中斷，導致產能有限壓縮銷量成長空間，惟隨著各國疫苗施打普及率提升與政府經濟政策支持，2021 年全球汽車市況雖尚未回到疫情前之水平汽車銷量為 7,942 萬輛，僅成長 3.08%，不過電動車卻逆勢增長，2021 年全球電動汽車銷售量已達到 650 萬輛，年增 109％。今年下半年中國政府已出台購車補助政策，包括減免一半購置稅以及發放新能源汽車補貼等，除此之外，歐美國家也大力推廣新能源汽車，預計下半年汽車出貨量將會有所回暖。觀察2022 年發展，乘用車與物流車出貨量有望達到 7,360 萬輛(-0.6%YoY)，其中新能源乘用車出貨量將繼續保持高速成長，有望達到 1,279 萬輛(+61.3%YoY)，滲透率達到19.1%。
根據工研院產科國際所之報告指出，全球整車主要銷售市場分別為中國、美國及日本，其中中國自 2009 年以來蟬聯單一國銷量首位，美國持續居次，日本維持第三名。由於在 2020 年基期低的背景下，多數國家汽車銷量微幅成長，第一大汽車市場中國 2021 年銷量 2,627 萬輛，較去年度成長 3.8%，終止銷量連續三年下滑，呈現小幅成長，特別是電動車表現強勁，銷量達 339.6 萬輛，年增 155%，為中國大陸車市成長主因之一。而第二大汽車市場美國，2021 年銷量 1,554 萬輛成長，較去年度成長 3.7%，主因係疫苗施打穩定，民眾駕車出遊意願提升，加上交通運輸方式轉向個人交通，帶動車市回溫。另第三大汽車市場日本，2021 年銷量 445 萬輛，衰退 3.3%，主因為晶片短缺與海外零組件基地的東南亞國家疫情擴大，導致供應鏈斷鏈，零件產能不足無法負荷生產需求，這已是日本車市連續三年衰退，銷量更是創十年來新低。大陸汽車市場在全球的地位越來越重要。德國杜依斯堡汽車研究中心主任杜登霍夫（Ferdinand Dudenhoeffer）近日表示，2022 年上半年，歐美車市分別衰退 14％、18％，但大陸新車銷量年增 4％，再次成為全球車市的新動能。
全球響應綠能政策，已超過 20 個國家制定汽車電器化計畫和燃油車禁售令，目標時程多落在 2025-2050 年，其中歐洲較為積極，均設定在 2025-2040 年間達成。由於多個國家即將禁售燃油車，全球 OEM 車廠也規劃未來將退出燃油車市場，全球OEM 車廠發展多項新款電動車，隨著充電樁建置的普及，解決駕駛里程焦慮問題，加上電池成本的下降，有助於降低電動車價格，皆有利提升消費者購買電動車的意願。根據 EV-Volumes 資料，2021 年全球電動車銷售 675 萬輛，年增率 108%，是自2013 年以來電動車成長幅度最高的一年，其中中國成長動力達 154%，其次為美國104%及歐洲 67%，係該政府積極推廣電動車，新能源汽車補貼及廣設相關基礎建設下，全球電動車快速成長。中國乘聯會日前指出，2022 年前八個月，中國新能源乘用車的全球市占率增至 62％，與 2021 年全年（52％）相比大增 10 個百分點。另就全球新能源車滲透率整體呈現快速提升趨勢，2022 年已達到 12％水準，其中大陸新能源車滲透率達到 23％，德國達到 23％，挪威達到 70％，美國只有 7％，日本僅 2％，因此世界新能源車發展的不均衡性極為明顯。但隨著美國擴大新能源車的滲透率，世界新能源車將進入強勢發展的新階段。
行業之未來發展趨勢
中國汽車模具製造技術水準及設備的提升
- 模具數字化設計製造及企業資訊化管理技術提升，包括模具全三維 CAD 和CAD/CAE/CAM 生產技術及 CAPP、ERP、MES、PLM 等管理技術。
- 模具加工新技術，如高速高精加工、複合加工、精細電加工、表面光整加工及處理新技術、快速成型與快速制模技術、新材料成形技術、智能化成形技術、熱壓成形技術、厚板精沖技術、連續複合精沖技術、標準化自動化加工技術、大規模定製生產技術、網絡虛擬技術等。
- 具有自主智慧財產權的模具生產和管理的專用軟體的開發及升級。
- 模具精細化製造和精益生產：精細化製造與精益生產不是單純的技術問題，而是設計、加工、管理技術和科學化、資訊化結合的綜合反映，對提高模具品質和企業效益相當重要。
- 利用資訊化和現代數位化模擬控制技術，在模具產製過程中的相關工藝參數進行即時檢測，進一步提高模具精準度，以減少後續鉗工調試及合模時間，可以縮短模具生產時間。
歐美日等國家向中國採購汽車鈑金模具日益增長
汽車車身鈑金模具具有單件訂制化生產的特點，結構複雜、技術標準高，屬技術密集型和資金密集型的高單價產品，中國汽車模具的市場價格僅及歐美日等發達國家市場價的三分之一至二分之一，故基於勞動力成本和採購成本等因素考量，促使國外車廠至中國採購模具的趨勢日益俱增。另中國已成為全球最重要汽車市場，全球車廠均瞄準此龐大消費實力，不僅首發車型於中國發布，亦為中國消費者喜好量身製訂部分特殊車型，例如加長版即為中國特有車型。再者，全球車廠多數已在中國設立合資公司，並投資巨資設立生產線，加上國外同類企業老齡化或工業經營環境惡化嚴重，故於中國在地採購模具勢在必行，產業聚合效應已然成形，中國逐漸成為全球汽車 沖壓模具需求增長的新引擎。
新材料模具的發展趨勢
不同的模具原料鋼板能在車身材質方面呈現多樣化，比如強度值超過550MPa 高強度鋼板較常規的鋼板薄，可用來降低車身重量，已被用於骨架構件和加強件或車身板件。同樣是車身輕量化要求，如今已有鋁合金車身應用，今後還將出現鎂合金材質車身。不同材質的車身零件對模具的技術要求亦不同，未來對適應新型材質的模具需求量也會很高，汽車模具行業亦需增加不同原料材質之模具製作技術，增加製造技術的廣度。
產業上、中、下游之關聯性
產品之各種發展趨勢
- 模具數位化設計製造及企業資訊化管理技術提升，包括模具全三維 CAD 和CAD/CAE/CAM 生產技術及 CAPP、ERP、MES、PLM 等管理技術。
- 模具加工新技術，如高速高精加工、複合加工、精細電加工、表面光整加工及處理新技術、快速成型與快速制模技術、新材料成形技術、智能化成形技術、熱壓成形技術、厚鈑精沖技術、連續複合精沖技術、標準化自動化加工技術、大規模定製生產技術、網絡虛擬技術等。
- 具有自主智慧財產權的模具生產和管理的專用軟體的開發及升級。
- 模具精細化製造和精益生產：精細化製造與精益生產不是單純的技術問題，而是設計、加工、管理技術和科學化、資訊化結合的綜合反映，對提高模具品質和企業效益相當重要。
- 利用資訊化和現代數位化模擬控制技術，在模具產製過程中的相關工藝參數進行即時檢測，進一步提高模具精準度，以減少後續鉗工調試及合模時間，可以縮短模具生產時間。
- 新材料模具的發展趨勢
產品之競爭情形
技術及研發概況
最近年度及截至年報刊印日止投入之研發費用
開發成功之技術或產品
本公司秉持技術自主原則，輔與國外先進企業技術合作，持續改良與精進設計技術及製程研發，並積極培養研發人才，配合車廠需求持續開發高強度與特殊材質模具，並藉由工藝技術之改良，以提高成品良率及降低生產成本，未來每年的技術開發與創新的投入保持在銷售收入的 3%以上，以提升產品之競爭力。
長、短期業務發展計畫
短期業務發展計畫
採取技改擴能、發展和培養分包合作體系等方式提高模具產品生產能力及產品品質，強化新產品的研發和市場拓展的能力，不斷擴大市場份額；加強技術隊伍建設，加強對外合作與交流，依靠技術自主創新和加強科學化管理，提高資源利用效率，縮短模具供貨週期；模具產品重點向中高檔轎車的外鈑金模具發展，力爭實現整車模具總承包；積極拓展國外市場，實現模具出口跨越式增長，成為國際化的模具供應商；通過轉包低效率作業流程、剝離低附加值產品、降低採購價格和減少不必要的費用支出等有效的降本節支方式提升公司盈利水準；通過作業標準化、流程再造和資訊化手段提升生產和管理效率增強公司核心競爭力，實現產品銷售收入和盈利能力的持續增長。
長期業務發展計畫
以汽車車身模具作為核心業務，面向國際、中國國內兩個市場，重點擴大產品附加值高的中高檔轎車鈑金模具的規模，成立模具調試中心，發展鋁合金材質零件模具或大型精密模具。本集團將運用各種靈活有效的研發模式，不斷增強技術創新能力和提高產品製造水準；加強橫向和縱向聯合，增強整個供應鏈的競爭力，在運營規模和技術水準上保持行業領先地位；積極開拓國際市場，成為全球汽車模具供應商。
(二) 市場及產銷概況
市場分析
主要產品(服務)之銷售(提供)地區
市場佔有率
本集團主要競爭對手分別為天津汽車模具(天汽模)、四川成飛集成科技(成飛集成)、瑞鵠汽車模具、億森、屹豐及興達。近年來中國汽車工業的快速發展帶動汽車模具的重大需求，中國汽車沖壓模具市場規模約為人民幣 350 億元估算，本集團 111 年度營收為人民幣 3.8 億元，市場佔有率約為 1%。
市場未來之供需狀況與成長性
需求面狀況及成長性
自 1970 年以來，全球汽車數量幾乎每隔 15 年翻一番，尤其中國自 2009 年以來蟬聯全球最大汽車汽車市場之位單一國銷量首位，2021 年 2,627 萬輛，遠超過第二大汽車市場美國，由於中國市場規模龐大，若其繼續維持速度增長，以目前中國的國民所得、都市化程度、以及汽車保有量水準，未來新車的銷售加上舊車汰換量，將可支撐未來中國汽車市場穩定成長動力，其對全球汽車市場有帶頭之作用，依據 Bloomberg 表示隨著燃油向智慧化新能源的產業升級後，中國 2023 年及歐美在 2024~2025 年將可恢復 2017 年水準，並預估 2022 至 2025 年全球全球乘用車銷量將以每年 4.72%複合成長將達 9,500 萬輛，其中中國汽車銷量將達 2,970萬輛，此對中國地區汽車模具工業紮根穩定發展契機。
目前自主品牌新能源車滲透率 45.0%，豪華車中新能源滲透率達 27.5%。依中國乘聯會日前指出，2022 年前八個月，中國新能源乘用車的全球市占率增至 62%，與 2021 年全年（52%）相比大增 10 個百分點。Bloomberg 對新能源車加速滲透引領車市快速成長，預計全球 2025 年及 2030 年新能源車銷量分別突破 2,000 萬輛及 4500 萬輛，滲透率達 21.45%及 44.6%。
供給面狀況及成長性
汽車車身鈑金模具具有單件訂制化生產的特點，結構複雜、技術標準高，屬技術密集型和資金密集型的高單價產品，中國汽車模具的市場價格僅及歐美日等發達國家市場價的三分之一至二分之一，故基於勞動力成本和採購成本等因素考量，促使國外車廠至中國採購模具的趨勢日益俱增。再者，全球車廠多數已在中國設立合資公司，並投資巨資設立生產線，加上國外同類企業老齡化或工業經營環境惡化嚴重，故於中國在地採購模具勢在必行，產業聚合效應已然成形，中國逐漸成為全球汽車 沖壓模具需求增長的新引擎，對於專業模具廠發展增加挹益。
競爭利基
- 模具開發能力
- 國內外客戶資源優勢
- 強調客戶體驗的項目管理
- 經驗豐富的經營階層
發展遠景之有利及不利因素與因應對策
有利因素
- 模具產業獲得國家重點政策扶持
- 中國汽車市場需求持續成長
- 新車開發及舊車改型週期的不斷縮短，加速模具更新需求
- 國際化採購市場逐漸向中國移轉
不利因素
合約營業週期長，帳款回收天期較長
因應對策：
本集團因行業特性，銷貨收入係於客戶完成終驗收後始認列，尚未完成客戶終驗收前所收到之款項均認列為預收款項，而各合約平均在終驗收前已可收到約為合約總價六、七成之預收款項。此外，本集團每一項目的應收款項，均由商務部業務人員落實跟進款項收回，平時以電話、電子郵件通知及實地拜訪等方式進行催收。商務部每週於週例會檢討各項目收款情形，由各責任人與客戶最新的溝通結果；每月提交「業務回款計畫跟蹤表」，整理預計下月收款計畫給各部門討論；另商務部主管每月定期彙總「週例會會議記要」，將各項目收款情形呈報副總及總經理等高層主管知悉，加強帳款回收，並透過「業務員回款考核表」，將實際回款結果與各責任人績效考核結合，以落實業務人員催收款項。
中國工資成本逐年提高
因應對策：
本集團營業規模日益漸增，為有效降低人力資源且提續提升員工之專業技術水準，持續將生產流程標準化，並陸續增購高效能之機床設備以提升生產效能，並將生產過程中非核心製程委外生產。
主要產品之重要用途及產製過程
主要產品之重要用途
產製過程
主要原料之供應狀況
最近二年度任一年度中曾佔進(銷)貨總額百分之十以上之客戶名稱及其進(銷)貨金額及比例，並說明其增減變動原因
最近二年度任一年度中曾佔進貨總額百分之十以上之客戶名稱
110 年度及 111 年度對各供應商之進貨金額佔總進貨比重達 10%以上者，僅有南通虹罔，惟均未超過 20%，且 112 年第一季各供應商之進貨金額佔總進貨比重均未達 10%以上者，顯示本集團進貨並無集中之風險。各主要進貨類別本集團均維持二家以上之供應商，與各供應商間均維持長期良好的合作關係，以確保供貨來源之穩定性，故尚無進貨集中之風險。
最近二年度任一年度中曾佔銷貨總額百分之十以上之客戶名稱
本集團採客製化方式接單生產銷售，並非為一般量產型行業，且客戶銷售比重變化主要係各車廠開發新車款或舊車改款時程不定所致，屬汽車模具產業正常特性。
最近二年度生產量值表
最近二年度銷售量值表
(三) 從業員工最近二年度及截至年報刊印日止從業員工人數、平均服務年資、平均年齡及學歷分佈比例。
